Inkomsträkning Aktivitet på FAR-testet av CPA-examen - dummies

Du testas om resultaträkningen på FAR-testet av CPA-tentamen. Du behöver förståelse för vinst per aktie, en viktig åtgärd av lönsamhet, extraordinära poster och totalresultat.

Resultat per aktie

En viktig indikator på lönsamhet är vinst per aktie (EPS) . EPS definieras som nettoresultat tillgängligt för gemensamma aktieägare dividerat med genomsnittliga stamaktier. EPS berättar för en bokslutskommuniké om hur mycket ett företag tjänar för varje aktie av utestående aktier. Ju mer ett företag kan tjäna per gemensam aktieandel, desto mer värdefull aktieandel blir.

Utestående genomsnittliga stamaktier avser genomsnittligt antal aktier under perioden, vanligtvis ett år. Medelvärdet beräknas enligt följande:

Observera att den grundläggande EPS-formulären beräknas med hjälp av vanliga aktier. Utestående aktier avser aktier som innehas av allmänheten. Basformeln innehåller inte preferensaktier i nomenklaturen. Önskat lager är "föredraget" eller "bättre" än vanligt lager av två skäl:

• Om bolaget genererar intäkter erhåller de föredragna aktieägarna utdelning före utdelning till aktieägare.

• Föredragna aktieägare kan göra anspråk på bolagets tillgångar före vanliga aktieägare. Om bolaget likviderar står kreditgivare och ägare i linje för att göra anspråk på ägande för de tillgångar som förblir. Föredragna aktieägare har en fordran på tillgångar före vanliga aktieägare.

När nettoresultatet beräknas för basisk EPS, dras eventuella utdelningar till föredragna aktieägare. Så här ser den grundläggande EPS-formulären ut, med tanke på valfria utdelningar:

Företag som använder grundläggande EPS har en enkel kapitalstruktur. En enkel kapitalstruktur innebär att företaget inte har utfärdat några värdepapper som är potentiellt utspädande. Försvunna värdepapper är värdepapper som kan omvandlas till aktier i stamaktier. Utspädningsbara värdepapper har potential att öka antalet utestående stamaktier.

Ta en titt på den grundläggande EPS-formuläret. Antag att nettoresultatet mindre föredragna aktieutdelningar är 10 000 USD. Om 5 000 aktier i stamaktier är utestående är grunden EPS 10 000/5 000 aktier = 2 USD per aktie. Om utspädande värdepapper omräknas till 5 000 ytterligare stamaktier, skulle EPS vara $ 10 000/10 000 aktier = $ 1 per aktie.Täljaren ($ 10 000) ändrades inte, men nämnaren (utestående stamaktier) fördubblades. Utspädningsbara värdepapper kan minska EPS.

För att fullt ut informera de finansiella rapporteringsläsarna, presenterar företag med utspädda värdepapper utspädning EPS . Täljaren för utspädande EPS är densamma som i grundläggande EPS. I varje fall använder du Nettoinkomst - Föredragna aktieutdelningar. Nämnaren av formeln är emellertid annorlunda. Dilutive EPS förutsätter att värdepapper som kan konverteras till stamaktier omräknas. Dessa vanliga aktieomvandlingar har effekten av att öka utestående stamaktier.

Här är några potentiellt utspädande värdepapper som du kan se på FAR-testet:

• Optionsoptioner

• Konvertibla obligationer och konvertibelt preferenslager

• Rättigheter och teckningsoptioner

Om någon av dessa värdepapper omvandlas till vanliga lager, de sänker vinst per aktie. Detta förutsätter att årets resultat är oförändrat och att utestående aktier i stamaktier ökar.

FAR testfrågor listar normalt flera typer av utspädande värdepapper och ber dig konvertera antalet ytterligare aktier av stamaktier som är utestående. När du känner till det nya antalet stamaktier kan du beräkna utspädnings-EPS.

Nettoinkomst

Verksamhet är de dagliga aktiviteterna du utför för att driva din verksamhet. Till exempel, för att skapa blå jeans, kan ditt företag köpa denim som råmaterial, betala lönedel och samla in betalningar från den blå jean-försäljningen. Det är din normala affärsverksamhet. Om du emitterar lager eller säljer en byggnad, är dock dessa aktiviteter inte direkt relaterade till att sälja blå jeans. Med andra ord, dessa transaktioner beror inte på normal verksamhet.

Ett resultaträkning med flera steg är uppdelad i två huvuddelar: en verksamhetsdel och en icke-operativ sektion. I vissa fall listas en tredje del av resultaträkningen avvecklad verksamhet och extraordinära poster.

• Rörelseresultat

• Rörelseresultat

• Avvecklad verksamhet och extraordinära händelser: Den tredje delen av resultaträkningen börjar med icke-rörelseintäkter. Du justerar då icke-rörelseintäkter för sällsynta, extraordinära händelser som uppstår i verksamheten. Här är två huvudkategorier som testas:

  • Avvecklad verksamhet: Avvecklad verksamhet är kostnaderna för att eliminera en företagsavdelning eller avdelning. De kan innefatta avgångsvederlag till arbetstagare eller kostnaden för att sälja divisions tillgångar med förlust.

  • Extraordinära poster: Extraordinära poster är transaktioner som är både ovanliga och sällsynta. En förlust på grund av en sällsynt väder förekomst skulle betraktas som ett extra objekt. Om en fabrik skadades på grund av en tornado i ett område i landet där tornados är sällsynta, skulle den händelsen anses vara extraordinär.

Rörelseresultatet justeras för avvecklade verksamheter och extraordinära poster för att komma fram till nettoresultatet.

Spikar ner totalresultatet

Omfattande intäkter justerar nettoresultatet för ytterligare vinst och förlustaktivitet.Företag som redovisar både nettoresultat och totalresultat måste tillhandahålla ett schema som förenar skillnaderna mellan de två beloppen. Övrig totalresultat är skillnaden mellan nettoresultat och totalresultat.

Här är de två vanligaste vinster och förluster som ingår i totalresultatet (och exkluderat från nettoresultatet):

• Förändring av marknadsvärdet på värdepapper som innehas som tillgängliga för försäljning . Tillgängliga till salu (AFS) värdepapper köps med avsikt att sälja dem på kort sikt. Vid slutet av varje räkenskapsperiod justeras värdet av AFS-värdepapper till det aktuella verkliga marknadsvärdet. Den orealiserade vinsten eller förlusten redovisas som övrig totalresultat.

• Vinster och förluster från valutakurser . Antag att ditt USA-baserade bolag äger ett dotterbolag som gör affärer i Storbritannien, med hjälp av det brittiska pundet som valuta. Du är skyldig att konvertera aktiviteten för alla dina utomeuropeiska verksamheter till US dollar. När du översätter de brittiska finansiella resultaten till US-dollar kan du få en vinst eller förlust beroende på växelkursen för dollar mot pund. Den vinsten eller förlusten ingår i totalresultatet.

FAR-testfrågor ger vanligtvis vinster och förluster för en eller båda dessa situationer. Frågan frågar dig att beräkna nettoresultat, totalresultat eller skillnaden mellan de två (övrigt totalresultat).